Исследование Gate: переосмысление управления частным капиталом в цифровую эпоху: эволюция Crypto PWM

Ключевые выводы

• Crypto PWM переходит от закрытого реляционного банкинга к открытому цифровому формату. Рост глобального состояния и внедрение цифровых технологий усиливают концентрацию отрасли, а Азиатско-Тихоокеанский регион демонстрирует самые высокие темпы развития.

• Северная Америка и Европа — зрелые рынки; Азиатско-Тихоокеанский регион стремительно развивается, а на Ближнем Востоке и в Латинской Америке ключевую роль играют семейные офисы. Владельцы крупного капитала все больше акцентируют внимание на безопасности, конфиденциальности, устойчивости и соблюдении нормативных требований, а не только на доходности.

• Структура активов расширилась от традиционных инструментов до криптовалют, стейблкоинов, децентрализованных финансов (DeFi), NFT и реальных активов (RWA), что обеспечивает прозрачность, диверсификацию и рост эффективности управления.

• Продуктовые уровни включают: (1) хранение активов (холодное хранение, мультиподпись, MPC), (2) управление доходностью (стейкинг, ликвидити-майнинг), (3) структурированные продукты и инвестиционные стратегии (доходность по стейблкоинам, реальные активы (RWA)), и (4) управление семейным капиталом (ончейн-трасты, управление конфиденциальностью и налогообложением).
• С усилением нормативной определенности лидирующие позиции займут лицензированные институты. Ожидаемый объем рынка — около USD 120 млрд к 2028 г.; при оптимистичном сценарии — до USD 200–320 млрд.

Отказ от ответственности
Вложения в криптовалюты связаны с высоким уровнем риска. Рекомендуем тщательно изучать информацию. Необходимо полностью понимать специфику активов и продуктов до принятия инвестиционных решений. Gate не несет ответственности за возможные убытки или ущерб, возникшие в результате принятия инвестиционных решений.